국제 곡물 시장과 곡물 가격 상승 추세 이해하기

국제 곡물 시장과 곡물 가격 상승 추세 이해하기

우크라이나의 옥수수와 밀 수출 역학은 러시아가 우크라이나를 침공한 2022년 2월 이후 크게 변화했다. 흑해에서의 선적 제한과 우크라이나 항구에서의 위험 증가로 인해 우크라이나의 수출은 전쟁 초기에 거의 완전히 중단되었고, 세계 밀과 옥수수 가격이 재빠르게 상승하는 배경이 되었습니다. 우크라이나는 201314년부터 밀 수출 6위 안에 들었고 지속적으로 4대 주요 옥수수 수출국 중 하나였다. 하지만 202223년 밀과 옥수수 수출은 202122년 대비 각각 31와 24 감소하였습니다.

우크라이나의 밀 마케팅 연도MY는 7월에 시작되고 옥수수는 10월에 스타트 됩니다. 역사적으로, 밀 수출은 7월부터 9월까지 선행적으로 이루어지지만, 10월에 옥수수 수확이 이루어지면 옥수수가 거래가 증가합니다.

3 난방유

난방유는 원유를 정제하여 얻는 제품으로, 주로 난방용 연료로 사용됩니다. 그러므로 난방수요가 높은 겨울철에 가격이 상승하는 경향이 있습니다. 난방유 가격은 석유 가격과 밀접한 관련이 있으며, 또한 날씨와 재고량, 환율 등에 영향을 받습니다. 난방유 가격은 COVID-19 확산으로 인해 지난해 4월 갤런당 0.6달러까지 하락했으나, 이후 석유 가격 상승과 미국의 한파 등으로 상승하여 올해 2달러를 넘기며 3배 이상 상승했습니다.

2 환율의 변동

환율은 원자재 가격에 영향을 미치는 필요한 요인입니다. 대부분의 원자재는 달러로 거래되므로, 달러화 환율이 상승하면 원자재 가격이 상승하고, 반대로 하락하면 원자재 가격이 하락합니다.

COVID-19 확산으로 인해 위험회피 심리가 강해지면서 달러화 환율이 상승하고, 원자재 가격이 상승했습니다. 반면, 위기 극복 기대감이 커지면서 달러화 환율이 하락하고, 원자재 가격이 하락했습니다.

1위. 사탕수수sugar can

사탕수수는 세계에서 생산량이 가장 많은 농작물입니다. 사탕수수의 생산량이 1위라는 것에 의외라고 생각 할 수 있지만, 물론 생산량을 제외하더라도 금액적으로 환산한 세계 농산물 선물 거래량을 보시면 2위인 밀과 비교하면 사탕수수와 밀의 선물 거래량 차이는 무려 30배나 차이가 난다. 다른 작물들처럼 생산지에서 주로 소비되는 작물도 아니고 사탕수수는 아주 여러가지 토양에서 자랄 수 있어 수출입이 활발해 세계에서 가장 상품화된 농산물이 되었습니다.

덥고 습한 열대기후에서 자라며 서식범위가 적도를 중심으로 한 열대, 아열대 지역으로 아주 넓은 것이 장점입니다. 때문에 주로 인도, 쿠바, 브라질, 베트남 등 열대 각지에서 자생하며 줄기에 당분이 많이 함유돼 있어 그 즙을 가공해 먹거나 당밀을 통한 설탕생산의 부산물입니다. 또한 사탕수수를 원료로 에탄올을 제조하기도 합니다.

공급자 과점 시장

국제 곡물시장은 주요 45개 수출국이 전체 교역량의 대부분을 공급하고 있는 반면, 상당 수의 국 이상이 수입국인 전형적인 공급 과점구조다. 여기에 소수 다국적 곡물 메이저 기업들이 국제 곡물 교역의 상당 부분을 장악하고 있어 공급자 교섭력이 아주 큰 특징을 가지고 있습니다. 카길과 ADM, LDC, 벙기Bunge 등 소위 4대 곡물 메이저는 세계 곡물 유통량의 23 이상을 점유하고 있다고 알려져 있습니다.

전 세계의 곡물 거래량의 40~50%를 차지하는 밀의 경우를 살펴보면, 전 세계 교역량은 연간 1.2~1.4억 톤으로 전체 생산량의 약 20% 수준이며, 미국, EU, 캐나다, 호주 등 세계 4대 밀 수출국이 세계 전체 수출의 70%를 차지하고 있습니다.

반면 밀은 밀 생산량 1위와 2위인 중국과 인도조차 수입을 하고 있을 정도로 전 세계 모든 나라들이 수입국이라고 할 있습니다.

우크라이나의 주요 무역 파트너에 대한 시사점

우크라이나 전쟁이 궁극적으로 무역 경로의 다양화로 이어졌다. 우크라이나의 주요 무역 파트너들은 변동성이 큰 가격과 함께 안정적인 통행의 불확실성을 고려하여 대체 공급자를 찾거나, 소비를 줄이거나, 재고를 낮춰야 했다. 우크라이나의 옥수수 수출은 전통적으로 몇몇 주요 목적지에 집중되어 있는 반면, 밀은 더 많은 나라에 수출됩니다. 3월부터 10월까지 유럽연합EU은 우크라이나 밀의 주요 목적지였으며, 전체 우크라이나 출하량의 약 45를 차지했다.

유럽연합은 일반적으로 밀의 주요 목적지 중 하나이지만, 우크라이나와 가깝고 철도와 항구로 물자를 쉽게 얻을 수 있기에 올해 구매를 늘렸다. 올해 EU의 총 수입량은 8.0 MMT로 더 높을 것으로 예상됩니다. 터키도 이 기간에 전년 대비 구매량을 늘렸다.

자주 묻는 질문